Sistemul financiar al oricărei țări include un sistem monetar, al cărui element principal este emisiunea de bani. Fără acest element, existența economiei de stat, precum și realizarea operațiunilor sale de plată interne și externe, este imposibilă, deoarece banii sunt principalul și universal mijloc de plată.
În funcție de tipul de bani emiși, de emitent, precum și de alte caracteristici, emisiunea poate fi împărțită în diferite tipuri. În continuare, vom analiza în detaliu cum are loc acest proces și la ce duce acesta.
Emisia de bani și tipurile acestora
Totalitatea tuturor banilor care se află în circulația țării se numește masa monetară. Această valoare nu este constantă și sub influența multor factori se poate schimba - atât în sus, cât și în jos. Emisia duce la o creștere a masei monetare - eliberarea de bani suplimentari în circulație.
În funcție de tipul de fonduri emise, problema este:
- Bani gheata- emiterea de monede și monede de hârtie suplimentare în circulație. rezultând o creştere a masei monetare totale. Banii care intră sunt fie bătuți (dacă sunt monede) fie tipăriți (dacă sunt pe hârtie).
- Fără numerar- un tip de emisie prioritară, care reprezintă în medie aproximativ 80% din totalul emisiunii de bani. Acest lucru se datorează faptului că în majoritatea țărilor dezvoltate banii fără numerar sunt mijlocul de plată predominant. Emiterea banilor non-cash apare prin acordarea de împrumuturi sau prin afișarea banilor în conturi bancare.
O altă clasificare împarte emisiile în două tipuri:
1. Primar— fondurile sunt puse în circulație de către Banca Centrală a statului. În acest caz, forma banilor poate fi atât numerar, cât și non-numerar. Problema principală include astfel de operațiuni ale Băncii Centrale precum:
- tipărirea bancnotelor (bancare de monede);
- împrumuturi băncilor comerciale;
- achiziționarea de valută străină;
- împrumut de stat.
2. Secundar- emisiunea este efectuată de bănci comerciale care acordă împrumuturi tuturor celorlalți participanți la piață. În limita fondurilor disponibile băncii, aceasta poate acorda împrumuturi altor entități, utilizând în acest scop fonduri primite, de exemplu, de la Banca Centrală.
În funcție de emitent (adică entitatea care emite bani), emisiunea este împărțită în două tipuri:
- Problema bugetară a banilor- efectuate de stat, care de cele mai multe ori are drept de monopol de a emite numerar.
- Emisiune de credit de bani- efectuate de bănci și constă numai în emisiune non-numerar sau secundară.
Principalul factor care determină necesitatea emiterii de fonduri (atât în formă de numerar, cât și în formă nenumerară) și afectează, de asemenea, dimensiunea acesteia, este nevoia de capital de lucru din partea organizațiilor și întreprinderilor. Scopul emisiunii este de a satisface tocmai această nevoie și de a oferi entităților economice fondurile necesare în timp util. Alți factori de emisie includ:
- creșterea producției, creșterea masei mărfurilor și a subiectelor sferei pieței;
- scăderea vitezei de circulație a banilor;
- creșteri de preț care nu depind de calitatea produsului (bunurilor sau serviciilor) vândut.
Procedura exactă de emitere a fondurilor în circulație depinde de țara specifică și poate diferi semnificativ în diferite state. Un exemplu poate fi considerat sistemele celor mai dezvoltate țări cu economie de piață: SUA, țările UE, Japonia etc.
Pe lângă problema banilor, mai există și despre care am vorbit într-un articol anterior.
Cine emite bani în Federația Rusă
Documentul principal al statului - Constituția Federației Ruse - conține mai multe prevederi privind emisiile din țară:
- dreptul de monopol de a emite bani aparține Băncii Centrale a Federației Ruse;
- principalul și singurul mijloc de plată acceptabil pe teritoriul statului este rubla rusă;
- este interzisa emiterea de bani in circulatie in alta valuta sau de catre un alt emitent;
- Banca Centrală a Federației Ruse este responsabilă nu numai pentru emiterea bancnotelor, ci și pentru retragerea acestora;
- sub formă de emisiune, Banca Centrală nu este limitată - poate fi atât bani în numerar, cât și fără numerar.
În condițiile legii, decizia de a emite bani în circulație, precum și de a le retrage, se ia de Consiliul de Administrație al Băncii Centrale. La emiterea rublei (singura cursă legală), nu se stabilește raportul acesteia cu aurul sau cu alte metale prețioase.
Pentru producerea de numerar propriu (sub formă de monedă) în Rusia există monetări speciale:
- Monetăria Moscovei.
- Monetăria Sankt Petersburg.
Pe lângă baterea monedelor de stat, aceștia sunt angajați în fabricarea de comenzi, medalii și alte produse din metale prețioase. De asemenea, în cantități mici, aceste curți bate monede pentru țări străine.
Imprimarea banilor (hârtiei) în Rusia are loc în tipografii speciale care pot oferi un nivel sporit de protecție. Procesul de a face bani (atât tipărirea bancnotelor, cât și baterea monedelor) este strict reglementat și se află sub controlul Băncii Centrale.
În ceea ce privește banii fără numerar, aceștia sunt eliberați sub formă de împrumuturi acordate de Banca Centrală a Federației Ruse multor bănci comerciale. Sub forma unei emisiuni secundare, aceste bănci pot acorda credite și altor subiecți ai relațiilor economice, crescând astfel valoarea cifrei de afaceri fără numerar a țării.
Sistemul de emisii al Ucrainei este în multe privințe similar cu cel rusesc. Emitentul principal de fonduri este Banca Națională a Ucrainei, care deține drepturi de monopol pentru a emite moneda de stat - hrivna. În plus, BNU are și dreptul exclusiv de a retrage bani din circulație.
Emisiunea inițială de fonduri este efectuată de Banca Națională într-o formă fără numerar - banii sunt tipăriți doar pentru a acoperi aceste fonduri fără numerar emise anterior. Bancnota și Monetăria BNU sunt folosite pentru tipărirea bancnotelor. Emisia fără numerar poate fi efectuată și de băncile comerciale (sub formă de împrumut către alte entități).
Există mai mulți factori care în acest stadiu de dezvoltare a economiei ucrainene au un impact negativ asupra sistemului său de emisii:
Toți acești factori duc la necesitatea efectuării unor emisii suplimentare de bani, crescând astfel masa totală de bani a țării. Acest lucru duce la deprecierea monedei naționale și la apariția unor tendințe negative în dezvoltarea economiei ucrainene.
Ca urmare, se poate observa că:
- Principala modalitate de creștere a masei monetare în circulația statului este problema banilor.
- Banii în circulație pot fi emiși atât în numerar, cât și în formă nenumerară.
- Forma prioritară de plăți în numerar în toate țările dezvoltate este cea fără numerar.
- Dreptul de monopol de a emite numerar în Rusia (bancnote, monede) aparține Băncii Centrale.
- Problema banilor în Ucraina nu are diferențe semnificative cu un proces similar în Rusia - diferența este doar în unitatea monetară legală stabilită de stat.
De regulă, acestea sunt bănci centrale, înzestrate cu dreptul de a EMISI în circulație bancnote. În diverse țări sunt numite populare, naționale, rezervă. În URSS, funcțiile Băncii Centrale a țării erau îndeplinite de Banca de Stat a URSS. Sarcina principală a băncilor care îndeplinesc funcțiile de tranzacționare centrală cu bunuri monetare numai între bănci și nu intră direct în relații cu unitățile economice individuale este de a gestiona activitățile de emitere de credite și decontare ale sistemului bancar. Nu sunt nici organizații comerciale, nici organisme guvernamentale în sensul tradițional al cuvântului.
De regulă, statul alocă o singură bancă cu drept de emitere, întrucât acordarea dreptului de a emite bani tuturor băncilor ar deranja circulația monetară a țării. Banca emitentă are fonduri atât de mari încât niciuna dintre celelalte bănci nu le poate avea, deoarece datoriile sale sunt fonduri bugetare și numerar în circulație. Această împrejurare îi oferă posibilitatea de a sprijini toate celelalte bănci și de a le gestiona activitățile. Banca emitentă devine centrul de organizare a activității bancare din țară, în jurul căruia sunt grupate toate celelalte bănci și alte instituții de credit.
Atribuirea Băncii Centrale cu aceste competențe permite funcționarea eficientă a sistemului bancar pe două niveluri. Pentru implementarea acestor funcții, Banca Centrală are nevoie de o rețea extinsă de instituții regionale și de un birou central.
Cea mai importantă sursă a resurselor sale este emisiunea de bancnote, care este unul dintre articolele principale ale pasivului bilanţului său. Un rol important în formarea operațiunilor pasive ale Băncii Centrale îl joacă soldurile fondurilor din conturile corespondente de rezervă ale băncilor, conturile agențiilor și organizațiilor guvernamentale, precum și capitalul (fondurile) și rezervele bancare și alte datorii.
Dintre operațiunile active, cele mai semnificative sunt operațiunile cu titluri de stat, investițiile în aur și valori în valută și operațiunile de numerar, împrumut și redescontare.
Din punct de vedere istoric, băncile emitente au apărut ca bănci private sau de stat care emiteau bancnote și aveau propria clientelă. Ulterior, dreptul de emitere a devenit monopolul exclusiv al statului, băncile emitente au redus amploarea operațiunilor cu clienții obișnuiți, transformându-se în bănci centrale și devenind „bănci ale băncilor”.
Principalele forme juridice de organizare a activităților Băncii Centrale în condiții moderne sunt:
- - Banca Centrală unitară cu participare de 100% a statului la formarea capitalului său;
- - o societate pe acțiuni, a cărei parte a acțiunilor este deținută de stat (sau fără participarea statului);
- - o asociație de tip asociativ (cu sau fără participarea structurilor de stat);
- - managementul si planificarea directiilor si scalelor de utilizare a resurselor de credit si a circulatiei banilor (mult timp a avut forma de creditare si planificare de numerar);
- - concentrarea resurselor de credit și transferul lor contra cost către alte bănci;
- - organizarea și implementarea (împreună cu organizațiile relevante) a colectării încasărilor în numerar;
- - elaborarea de recomandări metodologice și reguli pentru implementarea tranzacțiilor de credit, decontare și numerar în economia națională, contabilitate și organizare a raportării bancare;
- - licenţierea activităţilor bancare, alegerea formelor şi metodelor de reglementare monetară, fixare şi revizuire
- - cerințele actuale de reglementare, coeficienții și restricțiile cantitative directe asupra activităților băncilor;
- - organizarea, implementarea executiei de numerar a bugetului de stat; » elaborarea regulilor si procedurilor de efectuare a tranzactiilor cu valuta si alte valori valutare, urmarirea unei politici valutare unificate, determinarea cursului oficial de schimb al valutelor straine fata de moneda nationala;
- - reprezentarea intereselor țării în relațiile cu băncile centrale ale altor state și cu organizațiile și băncile monetare și financiare internaționale;
- - organizarea așezărilor;
- - implementarea măsurilor de consolidare a bazei materiale și tehnice a activității bancare și automatizarea operațiunilor bancare;
- - controlul si supravegherea activitatilor bancare;
- - intocmirea bilantului consolidat al sistemului bancar;
- - instruirea si recalificarea personalului pentru sistemul bancar, servicii de consultanta si metodologice pentru banci;
- - efectuarea de cercetări științifice și lucrări analitice.
Structura organizatorică a Băncii Centrale este reprezentată de principalele sale organe de conducere, precum și de servicii și divizii, fiecare dintre acestea fiind înzestrată cu competențe corespunzătoare și îndeplinește funcții strict definite.
Orez. 3. Structura sistemelor bancare naționale moderne
De regulă, fie o bancă (de stat, centrală), fie mai multe bănci care îndeplinesc această funcție în numele statului, este banca emitentă. În Rusia, este emisă doar Banca Centrală a Rusiei, deținută de stat. Banca emitentă nu deservește persoane fizice și firme. Se ocupă doar de băncile de stat și comerciale (vom vorbi despre asta mai detaliat mai jos când vom începe să ne familiarizăm cu activitățile Băncii Centrale a Rusiei).
Toate celelalte bănci (indiferent cum le sună numele) sunt clasificate drept comerciale și servesc cetățenilor și firmelor. Ele pot fi în întregime private sau statul poate fi coproprietar (de exemplu, Savings Bank of Russia este o bancă comercială privată pe acțiuni, dar statul deține cel mai mare bloc de acțiuni).
Funcții bancare
1. Funcția de acumulare de fonduri. Mobilizarea fondurilor temporar gratuite și transformarea lor în capital este una dintre cele mai vechi funcții ale băncilor. Fondurile gratuite ale persoanelor juridice și ale persoanelor fizice acumulate de bancă, pe de o parte, aduc venituri proprietarilor lor sub formă de dobândă și, pe de altă parte, creează o bază pentru ca banca să desfășoare operațiuni active. Economiile concentrate de bancă pot fi utilizate pentru diferite tipuri de nevoi economice și sociale.
2. Funcția de reglare a circulației banilor. Băncile acționează ca centre prin care trece cifra de afaceri de plăți a diferitelor entități economice. Datorită sistemului de decontare, băncile creează pentru clienții lor posibilitatea de a face schimb, circulație de fonduri și capital. Reglementarea circulației banilor se realizează și prin imitarea mijloacelor de plată, împrumutul la nevoile diverselor subiecți de producție și circulație, servicii de masă pentru economie și populație. Prin urmare, putem concluziona că această funcție este implementată printr-un set de operațiuni recunoscute ca fiind bancare și atribuite băncii ca instituție monetară.
3. Funcția intermediară. Este adesea înțeleasă ca activitate a băncii ca intermediar în plăți. Plățile întreprinderilor, organizațiilor și populației trec prin bănci, iar în acest sens băncile, fiind între clienți, efectuând plăți în numele lor, sunt parcă înzestrate cu o misiune de intermediar. Totuși, conceptul de funcție de intermediar este ceva mai profund decât medierea în plăți, el se adresează nu unei singure operațiuni, ci totalității acestora, băncii în ansamblu. Prin bănci trece rulajul de bani atât a unei singure entități, cât și a economiei țării în ansamblu. Băncile efectuează transferuri de fonduri și capital de la un subiect la altul, de la un sector al economiei naționale la altul. Efectuând operațiuni pe conturi, băncile fac o mișcare de capital, acumulându-le într-un sector al economiei, redistribuind resursele și capitalul către alte industrii și regiuni. Resursele redistribuite de bănci nu se potrivesc nici ca mărime, nici ca termen, nici în sfera de operare. Resursele eliberate de la un subiect și acumulate de bancă nu coincid cu nevoile altui subiect. Banca, fiind în centrul vieții economice, are ocazia de a transforma (schimba) suma, termenii și direcția capitalului în conformitate cu nevoile economiei.
Astfel, funcția de intermediar a băncii este o funcție de transformare a resurselor, oferind o relație mai largă între subiecții reproducerii și reducerea riscului.
Principii de creditare
Am aflat deja că împrumutul reprezintă furnizarea de fonduri pentru utilizare temporară și contra cost. Dar în spatele acestei definiții simple se află o mare de probleme care fac din meseria de bancher una dintre cele mai dificile profesii din lumea economiei. Creditarea este reglementată de o mulțime de reguli și reglementări, dar ne vom familiariza aici doar cu cele mai importante principii ale creditării și formele sale cele mai comune.
Dacă formulăm aceste principii foarte pe scurt, ele vor arăta astfel:
Urgenţă
Plată
recidiva
garanție
Urgenţă. Banca este proprietara doar a acelei părți mai mici din banii de care dispune, care a fost investit în crearea sa de către fondatori și apoi acumulat de banca însăși în detrimentul profitului pe care l-a primit.
Dar, pe lângă fondurile proprii, băncile folosesc pentru împrumuturi și fonduri transferate acestora pentru stocare de către deponenți. De exemplu, în 1995, cele mai mari și mai de încredere bănci rusești aveau, de regulă, doar 13-26% din fondurile proprii, în suma totală a fondurilor „de lucru”.
Astfel, principala sursă de fonduri pentru creditare sunt depozitele deponenților. Distinge:
1) depozitele la vedere (conturile curente) sunt depozite din care deponentul poate retrage bani în orice moment și
2) depozite la termen - sunt depozite din care proprietarul se obligă să nu ia bani până la expirarea unei anumite perioade.
În consecință, banca poate investi banii primiți de ea la dispoziția sa, doar pentru o anumită perioadă - nu mai mult decât a permis deponentul să folosească acești bani. Prin urmare, împrumuturile sunt întotdeauna acordate pentru o perioadă strict definită. În cazul în care debitorul nu returnează banii până la data specificată în contractul de împrumut, banca fie încasează bani de la el prin instanțe, fie începe să ia o amendă pentru rambursarea cu întârziere a împrumutului.
DEPOZITE - toate tipurile de fonduri transferate de către proprietarii lor pentru depozitare temporară către bancă cu dreptul de a folosi acești bani pentru împrumut.
CONTRACT DE împrumut - un acord între bancă și cel care împrumută bani de la aceasta (împrumutat), care determină obligațiile și drepturile fiecăreia dintre părți, și mai presus de toate, termenul de acordare a unui împrumut, comisioanele de utilizare a acestuia și garanțiile pt. returnarea banilor la bancă.
Plată. Desigur, oamenii au folosit de multă vreme serviciile băncilor pentru a stoca banii în siguranță. Nu fără motiv, de exemplu, cuvântul „sigur”, care a devenit de multă vreme internațional și înseamnă „un dulap metalic pentru depozitarea valorilor în bănci”, în limba engleză, de unde provine, are și semnificația „sigur, de încredere” . Dar totuși, majoritatea deponenților băncilor au fost întotdeauna de aceeași părere cu unul dintre eroii lui Shakespeare:
Comoara îngropată ruginește și putrezește,
Aurul crește doar în circulație!
Prin urmare, băncile împrumută bani pentru utilizare temporară doar pentru o taxă numită dobândă la un împrumut. Această taxă este de obicei stabilită ca procent din suma împrumutului și se bazează pe 1 an de utilizare a fondurilor împrumutate.
Aceasta înseamnă că dacă luați 10 milioane de ruble de la bancă. timp de șase luni la 50% pe an, apoi va trebui să te întorci.
Engleză: Wikipedia face site-ul mai sigur. Utilizați un browser web vechi care nu se va putea conecta la Wikipedia în viitor. Actualizați-vă dispozitivul sau contactați administratorul IT.
中文: 维基百科正在使网站更加安全。您正在使用旧的浏览器将来无法连接维法连接维法连接维法连接维法连接维柺炨正在使用旧的浏览在将来设备或联络您的IT管理员。以下提供更长，更具技术性的更新（仅英语）。
Spanol: Wikipedia face el sitio mai sigur. Utilizați un browser web care nu va fi capabil să se conecteze la Wikipedia în viitor. Actualice su dispozitiv sau contact a su administrator informático. Mai jos există o actualizare mai lungă și mai tehnică în engleză.
ﺎﻠﻋﺮﺒﻳﺓ: ويكيبيديا تسعى لتأمين الموقع أكثر من ذي قبل. أنت تستخدم متصفح وب قديم لن يتمكن من الاتصال بموقع ويكيبيديا في المستقبل. يرجى تحديث جهازك أو الاتصال بغداري تقنية المعلومات الخاص بك. يوجد تحديث فني أطول ومغرق في التقنية باللغة الإنجليزية تاليا.
francez: Wikipedia va bientôt augmenter la securitatea site-ului. Utilizați în prezent un navigator web ancien, care ne pourra plus se connecter à Wikipédia atunci când va fi făcut. Vă rugăm să puneți în ziua dvs. aparatul sau să contactați administratorul informatic al acestui fin. Informațiile suplimentare, plus tehnicile și în engleză sunt disponibile de jos.
日本語: ...供しています。
Limba germana: Wikipedia erhöht die Sicherheit der Webseite. Du benutzt einen alten Webbrowser, der in Zukunft nicht mehr auf Wikipedia zugreifen können wird. Bitte aktualisiere dein Gerät oder sprich deinen IT-Administrator an. Ausführlichere (und technisch detailliertere) Hinweise findest Du unten in englischer Sprache.
Italiano: Wikipedia va face mai mult pe site. Stai using un browser web che nu va fi în grad de connettersi a Wikipedia in viitor. Per favore, actualizați dispozitivul sau contactați administratorul informatic. Più in basso è disponibil un aggiornamento più dettagliato e tecnico în engleză.
maghiar: Biztonságosabb lesz a Wikipedia. A böngésző, amit használsz, nem lesz képes kapcsolódni a jövőben. Használj modernebb szoftvert vagy jelezd a problemát a rendszergazdádnak. Alább olvashatod a reszletesebb magyarázatot (angolul).
Suedia: Wikipedia gör sidan mer säker. Du använder en äldre webbläsare som inte kommer att kunna läsa Wikipedia i framtiden. Uppdatera din enhet eller kontakta din IT-administratör. Det finns en längre och mer teknisk förklaring på engelska längre ned.
हिन्दी: विकिपीडिया साइट को और अधिक सुरक्षित बना रहा है। आप एक पुराने वेब ब्राउज़र का उपयोग कर रहे हैं जो भविष्य में विकिपीडिया से कनेक्ट नहीं हो पाएगा। कृपया अपना डिवाइस अपडेट करें या अपने आईटी व्यवस्थापक से संपर्क करें। नीचे अंग्रेजी में एक लंबा और अधिक तकनीकी अद्यतन है।
Înlăturăm suportul pentru versiunile de protocol TLS nesigure, în special TLSv1.0 și TLSv1.1, pe care software-ul browserului se bazează pentru a se conecta la site-urile noastre. Acest lucru este cauzat de obicei de browsere învechite sau de smartphone-uri Android mai vechi. Sau ar putea fi interferența din partea software-ului „Web Security” corporativ sau personal, care de fapt scade securitatea conexiunii.
Trebuie să vă actualizați browserul web sau să remediați în alt mod această problemă pentru a accesa site-urile noastre. Acest mesaj va rămâne până la 1 ianuarie 2020. După această dată, browserul dvs. nu va putea stabili o conexiune la serverele noastre.
Și venituri, exprimate în deficitul bugetului de stat. Dacă acest deficit este finanțat prin împrumuturi de la banca centrală de emisiune a țării, cu alte cuvinte, prin utilizarea activă a tiparului, aceasta duce la o creștere a ofertei de bani în circulație și, în consecință, la o creștere a nivelul prețurilor.
Această trăsătură a monedei a avut loc în timpul circulației aurului, care a necesitat acumularea de rezerve de aur de către băncile centrale (emitente), care a fost folosită pentru a reface circulația internă, a schimba semne de valoare cu aur și a plăților internaționale. În prezent, o astfel de desemnare a rezervei de aur a dispărut din cauza retragerii aurului din circulație. Cu toate acestea, continuă să joace rolul unei comori, concentrându-se în rezervele băncilor centrale, trezoreriei statului și autorităților monetare guvernamentale. Mărimea rezervei de aur este martor-
Treptat, dreptul de a emite bancnote a fost atribuit unei singure bănci mari a țării, care a devenit banca centrală (emitentă) și în multe țări aparținea statului. Prin urmare, bancnota băncii centrale a devenit unitatea monetară a țării, circulând liber pe întreg teritoriul și având un curs valutar forțat stabilit de autorități.
Conturile DST pot fi deținute doar de FMI însuși, țările participante la sistemul DST și așa-numiții alți deținători. Participarea la sistemul SDR este voluntară. Din 1980, toate țările membre FMI participă la aceasta. Alți proprietari pot fi bănci emitente care își îndeplinesc sarcinile pentru mai mult de un membru al FMI, precum și alte instituții oficiale. Persoanele fizice nu pot fi titulari de cont DST. Investițiile DST în băncile private sunt tranzacții în care DST este utilizat ca unitate de cont.
În conformitate cu organizarea bancară, statisticile bancare includ monitorizarea activităților băncii emitente (Băncii Centrale a Federației Ruse), băncilor comerciale și date rezumative privind sistemul bancar în ansamblu.
Într-o economie dezvoltată, nevoia de numerar este asociată în principal cu nevoia de a plăti salarii, precum și de pensii, indemnizații, burse și alte transferuri către populație și de a plăti cheltuielile curente ale acestora. În același timp, numerarul face o circulație constantă. Acestea intră în circulație de la casele băncii emitente. Odată cu începerea plății salariilor către muncitori și angajați, pensii și burse, fondurile întreprinderilor, instituțiilor, organizațiilor stocate în conturile bancare se transformă în numerar. Mișcarea ulterioară a numerarului are loc atunci când populația achiziționează bunuri și servicii. Banii primiți de casele de casă ale întreprinderilor comerciale și organizațiilor care prestează servicii populației sunt din nou returnați la casele băncilor. Astfel, valoarea cifrei de afaceri în numerar este determinată în principal de valoarea veniturilor și cheltuielilor populației.
Constatând că fiecare stat separat trebuia să se confrunte periodic cu dificultăți de natură financiară și economică, Stolypin și-a propus să rezolve aceste probleme pentru a crea o Băncă Internațională, ai cărei acționari să fie băncile emitente ale tuturor statelor.O astfel de Banca Internațională, al cărei capital ar fi constituit din depozitele colectate ale tuturor statelor, puteau finanța sau deschide credite atât pentru dezvoltarea industriei legate de satisfacerea nevoilor populației, cât și pentru îmbunătățirea orașelor și comunicațiilor. În cadrul Băncii Internaționale ar putea fi creat un consiliu economic, care, folosind datele biroului de statistică de la Parlamentul Internațional, ar putea oferi o mare asistență statelor individuale cu consiliul său și să prevină acele crize economice care sunt inevitabile din când în când. într-un stat sau altul, ca în industrie şi agricultură 1. Acest proiect P.A. O sută-
Se face o distincţie între bancar şi currency banking Banca bancară se caracterizează prin faptul că băncile fac decontări între ele numai pentru diferenţa dintre sumele plăţilor şi încasările de bani. Banking K. este un sistem de plăți fără numerar între bănci, efectuate prin case de compensare. Schimbul valutar stabilește procedura pentru decontările internaționale fără numerar în comerțul exterior și alte relații economice între două sau mai multe țări. De regulă, schimbul valutar se efectuează între state în scopul achitării datoriilor reciproce care decurg din operațiuni de comerț exterior prin compensarea creanțelor reciproce (fără a plăti aur sau a transfera valută străină). Decontarile intre cele doua tari se fac din conturi speciale deschise de banci emitente sau alte institutii speciale in acest scop. MONETA DE COMPENSARE - acestea sunt unități valutare de cont. Ei țin conturi bancare și efectuează diverse operațiuni între țările care au încheiat acorduri de plată de tip clearing (care prevăd echilibrarea - gestionarea - strictă a schimburilor reciproce de valoare). K. v. operează exclusiv sub formă non-cash – sub forma unui contabil
Cele mai mari pasive ale FED sunt bancnotele FED, care constituie cea mai mare parte a ofertei de numerar a națiunii, și depozitele de rezervă în conturile la băncile de rezervă federale. Alte pasive includ depozitele Trezoreriei SUA și conturile curente oficiale ale băncilor centrale emise în alte țări. Activele FED depășesc pasivele sale și, prin urmare, valoarea netă este pozitivă.
FONDURILE LICHIDE oficiale ale statului includ rezervele băncilor centrale emitente, trezoreriile și fondurile de stabilizare necesare rambursării la timp a obligațiilor țării în cadrul operațiunilor sale externe de mărfuri și credit. Acestea includ
Putem împărți schematic întreaga succesiune a evenimentelor și schimbărilor politice din cursul evoluției băncilor de emisie până în 1875 în patru faze. Prima dintre ele a fost o etapă premergătoare, timp în care băncile au început să apară abia, având, teoretic, libertate în formarea lor, fie doar pentru că deocamdată pur și simplu nu au atras atenția legiuitorului. Următoarea etapă era deja dominată de un monopol, fie absolut, fie într-o oarecare măsură limitat. A treia fază a fost caracterizată de pluralism și de libertate în creștere, deși deloc completă. În sfârșit, în a patra fază, are loc o revenire la restricții și putere de monopol, fie în forma sa absolută, fie în cadrul unui sistem mixt, cu centralizarea controlului.
Între 1826 și 1836 s-au constituit aproximativ o sută de bănci de emisiune pe acțiuni, iar în ultimii trei ani ai acestei perioade au fost înființate aproximativ șaptezeci dintre ele. Acest fapt a fost folosit de oponenții unui sistem bancar liber pentru a
Privind Actul din 1844 din perspectiva actuală, și cunoscând astfel evoluțiile ulterioare din industria bancară, în special procesele de fuziune din ultimul sfert al secolului al XIX-lea, este imposibil să nu remarcăm anormalitatea poziției în care Actul. plasat băncile provinciale de emisiune. . Întrucât li s-a interzis să achiziționeze, fie prin cumpărare directă, fie prin fuziune, drepturile de emitere ale altor bănci emitente, acest lucru a condus la conservarea băncilor mici chiar și în situațiile în care fuziunea lor era fezabilă din punct de vedere economic. Acest lucru sa întâmplat deoarece profiturile în cazul păstrării drepturilor de emitere ar putea depăși beneficiile fuziunii într-o companie mai mare. În al doilea rând, acele bănci pe acțiuni care desfășurau activități de emitere au rămas în afara pieței londoneze și, pentru a efectua plăți asupra lor
Primele acțiuni au fost întreprinse de nobilimea regală și nobilă, care, ghidată de propriile nevoi fiscale, a încercat să înceapă operațiuni bancare atunci când nu le venise încă timpul - când condițiile comerciale pentru astfel de activități nu erau încă coapte. În consecință, succesele lor, cel puțin în domeniul emiterii de facturi, s-au dovedit a fi foarte modeste. Prima bancă emitentă de succes a fost Royal Bank of Berlin, o bancă de stat fondată de Frederic cel Mare. [În 1765, Frederick nu a reușit să găsească capital privat; dacă ar fi reușit, ar fi fondat o bancă privată pe acțiuni.] Este îndoielnic că chiar și ACEASTA bancă
Cu toate acestea, această perioadă de libertate relativă a luat sfârșit în 1833, când a avut loc o întorsătură de 180 de grade în politică. Legea emisă atunci a făcut ca emisiunea tuturor bancnotelor la purtător să fie supusă permisiunii guvernamentale. De remarcat că această lege, care s-a dovedit de fapt a fi o interdicție, a fost cauzată nu atât de interesele privilegiatei Bănci Regale, cât de dorința de a deschide calea circulației monedei de hârtie de stat, care, având a apărut pentru prima dată în timpul războaielor napoleoniene, acum trebuia să-și extindă sfera de influență. Chiar și Royal Bank însăși a fost inclusă în lista de interdicții și, astfel, toate cele trei bănci de emisie din Prusia au fost forțate să nu mai emită bancnote. Această creștere a restricțiilor bancare a coincis de fapt cu un moment în care, ca urmare a schimbărilor în tehnologia industrială, se pregătea deja o explozie enormă a cererii de credit.
Agravată de cererea crescută de capital, problema circulației banilor se ridicase până atunci cu toată acuitatea ei. Doar o cantitate foarte mică de aur era în circulație și, în lipsa bancnotelor, plățile trebuiau făcute în argint, care era extrem de greu de transportat. Bancnotele au fost astfel văzute ca un mijloc extrem de eficient de a face viața mai ușoară, iar în fața relativei lor deficite, acestea circulau adesea peste valorile nominale. O campanie împotriva suprimării inițiativei private a început în Prusia, iar guvernul a fost inundat de proiecte de creare a unor bănci private de emisiune care să existe în paralel cu Royal Bank. Guvernul s-a opus însă cu fermitate la aceste propuneri. Cerința de a permite inițiativa privată a fost exprimată în două forme diferite. Un grup nu dorea nimic mai mult decât înființarea unei bănci pe acțiuni private în locul uneia existente, în timp ce alții tânjeau după mult mai mult și nu cereau nimic mai puțin decât crearea unor sisteme de bănci independente, liber înființate, concurente.
Franța, la rândul ei, asigură schimbul liber al monedelor naționale ale acestor țări pentru francul francez și euro și controlează și politica de creditare a băncilor emitente ale țărilor din zona francului. Țările membre ale acestei organizații au propriile bănci centrale de emisiune (CEB), unele cu una pe grup de țări, și propria monedă, liber convertibilă în franc francez, iar acum în euro, la o rată fixă prin conturi de operare pe baza acordurilor dintre Trezoreria Franceză și CEB ale țărilor individuale și ale grupurilor de țări. Această uniune monetară se bazează pe acordurile încheiate între Franța și fiecare dintre țările zonei. Moneda majorității țărilor este francul CFA (din francezul La ommunaute Finan iers Afri aine, FA African Financial Financial Community). Excepție fac Comore, care în 1981 și-au introdus propria monedă, francul comorian.
Cu toate acestea, cea mai severă lovitură adusă concurenței a venit un an mai târziu, când guvernul, în conformitate cu celebra Lege a 24-a Germinal XI (loi du 24 Germinal an XI), a acordat Băncii Franței privilegiul exclusiv de a emite activitate la Paris. , a dispus retragerea până la o anumită dată a bancnotelor băncilor care anterior aveau dreptul să emită și, de asemenea, a impus interzicerea înființării băncilor emitente în provincie, cu excepția cazurilor convenite de guvern, care și-a asigurat dreptul nu numai să permită orice activitate de emitere, dar și să stabilească limitele maxime ale acesteia. Pretextul unei astfel de decizii a fost criza financiară minoră din 1802, deși la acea vreme nu au fost aduse acuzații împotriva băncilor concurente libere în acest sens.
Aproape imediat după abandonarea încercărilor Băncii Franței de a înființa instituții de credit în afara Parisului, a urmat o scurtă perioadă de liberalizare, timp în care Guvernul de Restaurare a autorizat trei proiecte de creare a unor bănci regionale (departamentale) private de emisiune. Au fost create în 1817-1818. malurile Rouen, Nantes și Bordeaux. Cu toate acestea, toți au trebuit să funcționeze în cadrul unor restricții severe, care, de fapt, au anulat încercările de a-și extinde activitățile în orice mod semnificativ. Aveau dreptul să emită bancnote doar în acele orașe în care își avea sediul, plus în unul sau două orașe specificate în cartă. Ei puteau lua în considerare doar acele cambii care au fost emise spre prezentare în localitatea lor, iar în plus, valoarea pasivului lor nu putea depăși cu mai mult de trei ori valoarea rezervelor de metal. Reducerea activităților băncilor la un cadru teritorial atât de îngust și impunerea interdicției de a deschide sucursale și de a angaja agenți aproape că a lipsit de sens cuvântul „regional” din numele lor. Domeniul de aplicare al operațiunilor lor era incomparabil mai restrâns decât conceptul de „departament” și, de fapt, s-au dovedit a fi doar bănci mici de scară locală.
Am urmărit modul în care Franța a ieșit din criza politică din 1848 cu un sistem bancar de monopol complet centralizat și o singură bancă de emisiune. Dezvoltarea revoluției industriale în Franța de după 1850 a scos la iveală foarte clar lipsa acută de instituții de credit, nu numai în provincii, ci și în Parisul însuși. Acolo unde nu existau instituții bazate pe hârtie, nu a existat, în mod corespunzător, nicio activitate bancară de depozit. Deosebit de puternic a fost contrastul cu Anglia, unde bancherii de provincie, cu cunoștințele lor despre viața și legăturile locale, fără măcar a oferi servicii suplimentare, cel puțin l-au obișnuit pe provincial prudent cu modul de viață bancar. Courcelles-Seney a subliniat în special absența aproape completă în Franța rurală a oricărei posibilități de împrumut sau împrumut, cu excepția unui notar local. Mai mult, el a mai remarcat [„La Banque Libre”, 1867] că, în cea mai mare parte a anului, fermierii aveau la dispoziție solduri de numerar neutilizate, deoarece primeau veniturile din recoltele vândute și stocurile de produse o dată la un anumit moment de anul, iar costurile au fost suportate mult mai sistematic și pe o perioadă relativ lungă de timp. Aceste solduri ar putea fi depuse la băncile locale, dacă ar exista, și utilizate pentru împrumuturi pe termen scurt. În realitate, soldurile s-au acumulat pur și simplu, iar economiile acumulate în acest fel au rămas inactiv. ]
